Факторы влияющие на рыночные процентные ставки

Категории Процентные ставки

За пользование денежными средствами заемщик обязан уплачивать кредитору процент от непогашенной суммы кредита. Процент по кредиту также выполняет определенные функции в экономике страны: - обеспечивает эффективное перераспределение денежных средств — деньги могут взять только те заемщики, которые готовы заплатить проценты, на уровне рыночной ставки. Если предприятие работает неэффективно, то взять деньги и расплатиться по кредиту оно не сможет. Здесь же возникает эффект финансового рычага: считается, что использовать заемные средства выгодно, если рентабельность активов выше уровня процентной ставки по кредиту, и не выгодно — если ниже. Регулирование процентной ставки по кредитам важный инструмент денежно-кредитной политики государства.

10.3. Процентная ставка и факторы ее дифференциации

За пользование денежными средствами заемщик обязан уплачивать кредитору процент от непогашенной суммы кредита. Процент по кредиту также выполняет определенные функции в экономике страны: - обеспечивает эффективное перераспределение денежных средств — деньги могут взять только те заемщики, которые готовы заплатить проценты, на уровне рыночной ставки.

Если предприятие работает неэффективно, то взять деньги и расплатиться по кредиту оно не сможет. Здесь же возникает эффект финансового рычага: считается, что использовать заемные средства выгодно, если рентабельность активов выше уровня процентной ставки по кредиту, и не выгодно — если ниже. Регулирование процентной ставки по кредитам важный инструмент денежно-кредитной политики государства. Как работает торговый бизнес? Всё предельно просто: покупаешь что-то дешевле, а затем продаёшь дороже.

Уровень процентной ставки по кредитам отражает непосредственно стоимость цену кредита. Процентная ставка является основным видом платы за пользование ссудными средствами, хотя помимо процента банки могут устанавливать и комиссию, как дополнительный элемент цены банковского кредита.

Комиссия, как правило, устанавливается в тех случаях, когда процесс оформления, выдачи и сопровождения кредита сопряжён с дополнительными затратами со стороны банка например, комиссия за неиспользованный лимит по кредитной линии ; комиссия за мониторинг залогового имущества — в случае его территориальной удалённости от дислокации банка или широкого ассортимента продукции товаров при их залоге. При наличии большого количества скрытых платежей по кредиту комиссионное вознаграждение , всевозможные страховки и т.

Что влияет на процентную ставку по кредитам и вкладам Уровень процентной ставки по кредитам отражает непосредственно стоимость цену кредита. На уровень эффективной ставки процента по кредитам оказывает влияние целый ряд факторов, основными из которых являются следующие см.

Следует отметить, что влияние вышеперечисленных факторов на уровень процентной ставки по кредитам является взаимосвязанным, поэтому трудно определить количественное значение каждого из них, однако их совокупное воздействие всегда находит своё отражение в конечном уровне процентной ставки по кредитам, устанавливаемой коммерческими банками. Рассмотрим более детально влияние каждого фактора на уровень процентных ставок по кредитам банков. Базовой процентной ставкой по кредитам коммерческих банков является учётная ставка центрального банка, по которой центральный банк осуществляет рефинансирование коммерческих банков.

При этом базовая процентная ставка может быть либо выше, либо ниже размера учётной ставки. Если пассивы коммерческого банка были сформированы за счёт дешевых ресурсов по сравнению с учётной ставкой , то такой банк может установить уровень процентной ставки по своим кредитам ниже уровня учётной ставки центрального банка.

Уровень учётной ставки центрального банка зависит от характера его денежно-кредитной политики , процентных ставок на международном рынке ссудных капиталов , состояния платёжного баланса страны и курса национальной валюты.

Денежно-кредитная политика центрального банка может быть направлена или на экспансию , или на рестрикцию кредита. Проводя политику экспансии дешёвых денег , центральный банк уменьшает учётную ставку, а при политике рестрикции — повышает её. Если на международном рынке ссудных капиталов норма процента изменяется, то соответственно изменяется и учётная ставка центрального банка. Если в стране складывается пассивный платёжный баланс и правительство не хочет допустить падения курса национальной валюты ниже определённого уровня, то, как правило, центральный банк повышает размер учётной ставки и тем самым стимулирует приток иностранного капитала.

Уровень инфляции оказывает влияние как на размер учётной ставки, так и на размер процентных ставок по ссудам коммерческих банков. Несмотря на то, что центральный банк устанавливает положительную процентную ставку то есть выше уровня инфляции , коммерческие банки также учитывают инфляционный фактор. Дело в том, что учётная ставка центрального банка не пересматривается часто, поэтому в периоды между её изменениями и при инфляционной активности у коммерческих банков возникает потребность учитывать ту инфляцию , которая не покрыта учётной ставкой.

К тому же учётная ставка учитывает текущий темп инфляции, а банкам иногда требуется включить в расчёт процентной ставки размер инфляционных ожиданий, — особенно если кредитование осуществляется по фиксированной процентной ставке на длительный период. Фактор срока кредита прямо пропорционально влияет на уровень процентной ставки по ссудам банка: чем продолжительнее срок кредитования, тем дороже для заёмщика будет кредит.

Такая зависимость обусловлена тем, что при длительном сроке кредитования увеличивается риск потерь от невозврата долга и от обесценения выданных ссудных средств в связи с инфляцией.

Более высокий уровень дефолта в долгосрочном кредитовании обусловлен изменчивостью макроэкономической среды, возрастающими политическими и налоговыми рисками , изменением конкурентной среды и прочими факторами. Цена сформированных банком ресурсов непосредственно влияет на уровень процентной ставки по кредитам.

Она включает в себя процентные и прочие затраты, понесённые банком за привлечение и заимствование ресурсов см. Формирование ресурсов коммерческих банков. Чем дороже обходятся банку ресурсы, тем, при прочих равных условиях, выше уровень процентной ставки по кредитам. Фактически, стоимость себестоимость ресурсов является для банка ключевым базовым фактором при установлении нормы процента, так как отражает нижний порог процентной ставки по кредитам.

Кредитование сопряжено с различными рисками и в первую очередь — с кредитным и процентным риском. Уровень этих рисков зависит от вида кредита и типа процентной ставки, порядка уплаты процентов, уровня кредитоспособности заёмщика, ликвидности и объёма предоставленного обеспечения и прочих факторов.

Чем выше уровень кредитного риска, тем больше вероятность для банка понести потери от невозврата заёмщиком основного долга и неуплаты процентов по нему. Поэтому более рискованные ссуды выдаются под более высокий процент, чтобы компенсировать кредитору потенциальные потери от более рискованного размещения средств.

Размер кредита обратно влияет на уровень процентной ставки. Обычно её уровень ниже по большим по размерам кредитам, поскольку относительные расходы, связанные с кредитной услугой, здесь ниже. Кроме того, большие кредиты предоставляются крупным клиентам, которые, как правило, меньше подвержены риску банкротства.

Но у такого правила могут быть и исключения. Банк может не уменьшать процентную ставку по большим кредитам, когда, по его расчетам, это может привести к повышению риска в связи с ухудшением структуры кредитного портфеля вследствие нарушения правила диверсификации активов.

По микрокредитам уровень процентной ставки будет самым высоким в силу высокого удельного веса административно-накладных расходов, связанных с процессом микрокредитования. Спрос на банковские кредиты напрямую влияет на уровень процентной ставки. Увеличение спроса приводит к повышению процентной ставки по кредитам. В условиях конкуренции при повышении уровня процентных ставок некоторые банки могут не повышать процентные ставки по своим кредитам, делая их более привлекательными для заёмщиков, что способствует притоку клиентов и увеличению доли банка на рынке, но негативно сказывается на норме его рентабельности вследствие снижения маржи между стоимостью банковских активов и пассивов.

Качество залога обратно влияет на уровень процентной ставки по кредитам. Чем оно выше, тем, при прочих равных условиях, относительно более низкой может быть процентная ставка по банковскому кредиту.

Это обусловлено тем, что качественный залог уменьшает риск потерь в случае принудительного погашения ссуды за счет его реализации. К качественным характеристикам залога относят его вид недвижимое имущество считается менее рисковым, чем движимое имущество , ликвидность скорость реализации , размер достаточность для покрытия всех обязательств по кредитному договору, включая начисленные проценты и возможные штрафные санкции , стабильность цен на предмет залога на протяжении срока кредитования и т.

На уровень процентной ставки влияет сущность кредитуемого проекта целевое назначение кредита. Так, уровень процентной ставки по кредитам, предоставленным промышленно-производственным компаниям, является более низким, чем торгово-посредническим организациям в силу наличия у последних спекулятивной составляющей.

Кредитные договора, в которых чётко прописано целевое назначение использования кредитных средств, как правило, имеют более низкую процентную ставку, так как контроль со стороны банка за целевым использованием повышает уровень финансовой ответственности заёмщика, в отличие от договоров, в которых целевое назначение не указано.

Расходы на оформление кредита и его мониторинг контроль прямо влияют на уровень ссудного процента. Чем эти расходы больше, тем, при прочих равных условиях выше норма процента по кредиту. Например, реализация строительного проекта требует больших усилий за ходом выполнения проектно-сметной документации; мониторинг залога товаров в обороте при их широком ассортименте потребует большего количества времени на сверку данных складского учёта и т. Иногда расходы, связанные с кредитным процессом, не включаются в процентную ставку, а компенсируются взысканием с заемщика комиссионных платежей.

Ставка банков-конкурентов учитывается при установлении уровня ссудного процента в зависимости от характера кредитно-процентной политики, проводимой данным банком. Если банк стремится увеличить свою рентабельность , то он повышает размер ставки.

Если проводится политика увеличения доли на кредитном рынке , то процентная ставка по кредитам устанавливается на более низком, чем у конкурентов, уровне. При установлении уровня процентной ставки по кредитам учитывается также характер отношений между банком и клиентом. Так, если клиент находится в банке на комплексном обслуживании, то осуществляется анализ итоговой доходности. В частности клиент может приносить банку доход от расчётно-кассового обслуживания , от обслуживания зарплатного проекта для сотрудников компании, от посреднических операций с ценными бумагами , от купли-продажи иностранной валюты и т.

Высокий суммарный уровень доходности по операциям клиента в банке может являться основанием для снижения уровня процентной ставки по кредиту. Подводя итог, следует отметить, что уровень процентных ставок по кредитам должен не только покрывать размер его расходов включая возможные потери от проведения кредитных операций , но и обеспечивать приемлемый размер прибыли.

Ваш e-mail не будет опубликован. Что такое уровень процентной ставки по кредитам? Учётная ставка центрального банка Базовой процентной ставкой по кредитам коммерческих банков является учётная ставка центрального банка, по которой центральный банк осуществляет рефинансирование коммерческих банков.

Уровень инфляции Уровень инфляции оказывает влияние как на размер учётной ставки, так и на размер процентных ставок по ссудам коммерческих банков.

Срок кредита Фактор срока кредита прямо пропорционально влияет на уровень процентной ставки по ссудам банка: чем продолжительнее срок кредитования, тем дороже для заёмщика будет кредит. Стоимость банковских ресурсов Цена сформированных банком ресурсов непосредственно влияет на уровень процентной ставки по кредитам.

Уровень риска по кредитной операции Кредитование сопряжено с различными рисками и в первую очередь — с кредитным и процентным риском. Размер кредита Размер кредита обратно влияет на уровень процентной ставки. Спрос на банковские кредиты Спрос на банковские кредиты напрямую влияет на уровень процентной ставки. Качество залога Качество залога обратно влияет на уровень процентной ставки по кредитам.

Сущность кредитуемого проекта На уровень процентной ставки влияет сущность кредитуемого проекта целевое назначение кредита. Расходы на оформление кредита и его мониторинг Расходы на оформление кредита и его мониторинг контроль прямо влияют на уровень ссудного процента. Ставки банков-конкурентов Ставка банков-конкурентов учитывается при установлении уровня ссудного процента в зависимости от характера кредитно-процентной политики, проводимой данным банком.

Характер отношений между банком и клиентом При установлении уровня процентной ставки по кредитам учитывается также характер отношений между банком и клиентом.

Другие статьи: Кредит с фиксированной процентной ставкой Кредит с плавающей процентной ставкой Процентные ставки по срочным кредитам Показатели движений процентной ставки Общая доходность по клиенту при установлении процентной ставки Риск изменения процентной ставки Кредитный процент Облигация с плавающей процентной ставкой Метод эффективной ставки процента Установление процентных ставок по кредитам.

Добавить комментарий Отменить ответ Ваш e-mail не будет опубликован. От чего зависят процентные ставки по вкладам Процентная ставка, используемая в процессе наращения или дисконтирования стоимости денежных средств оценки их будущей и настоящей стоимости , классифицируется по следующим основным признакам:.

Имя обязательное. Список компаний: по алфавиту по отраслям по регионам. Получить консультацию или задать интересующие Вас вопросы можно здесь или здесь. Факторы, оказывающие влияние на величину процентной ставки. Факторы, влияющие на уровень процентной ставки Процентные ставки по вкладам — процент, уплачиваемый банками клиентам за использование денег , размещенных на депозитном счете.

Банк - организация, основной доход которой складывается из разницы между ценой привлечения и размещения финансовых ресурсов.

При этом цена денежных средств, как и любого другого товара с точки зрения экономики, определяется спросом и предложением. Процентные ставки по вкладам зависят от следующих основных показателей:. Ключевыми показателями при определении ставок выступают уровень инфляции и стабильность национальной валюты. Чем ниже уровень инфляции, чем стабильнее рубль, тем под меньший процент банки могут пополнять свои ресурсы.

Дестабилизация обстановки приводит к увеличению процентных ставок по вкладам. Факторы, оказывающие влияние на величину процентной ставки Пятница, Версия для печати.

Вопрос: Анализ процентной ставки по кредитам. Оказание кредитных услуг — важнейшая функция банков. Выступая как финансовые посредники, банки передают средства, полученные у вкладчиков, в распоряжение заемщиков.

Ссудный процент и его использование в рыночной экономике Ссудный процент - своеобразная цена ссужаемой во временное пользование стоимости ссудного капитала.

Процент по кредиту и факторы, влияющие на величину процентной ставки по кредиту

Косвенные факторы влияющие на величину ставки процента. Процент по кредиту и факторы, влияющие на величину процентной ставки по кредиту На величину процентной ставки влияют такие факторы: 1. Учетная ставка НБУ — это базисная ставка рефинансирования, которая применяется при кредитовании коммерческих банков. Последние устанавливают процентную ставку по кредитным операциям, как правило, выше учетной ставки. Однако это не является обязательной нормой. Если банк имеет дешевые ресурсы, он может установить более низкие проценты по своим кредитам. Уровень инфляции должен обязательно учитываться при установлении учетной ставки НБУ, так и процентные ставки по кредитам коммерческих банков, так как иначе банки будут нести убытки в связи с обесцениванием денег. Дешевые деньги в сравнении с другими видами ресурсов стимулируют ажиотажный спрос на кредиты, создают условия для злоупотребления в банковской сфере и разбалансирование экономики.

Ваш IP-адрес заблокирован.

Факторы, оказывающие влияние на величину процентной ставки На величину процентной ставки влияют такие факторы: Учетная ставка Центрального банка — это базисная ставка рефинансирования, которая применяется при кредитовании коммерческих банков. Последние устанавливают процентную ставку по кредитным операциям, как правило, выше учетной ставки. Однако это не является обязательной нормой. Если банк имеет дешевые ресурсы, он может установить более низкие проценты по своим кредитам. Уровень инфляции должен обязательно учитываться при установлении учетной ставки Центрального банка, так и процентные ставки по кредитам коммерческих банков, так как иначе банки будут нести убытки в связи с обесцениванием денег. Дешевые деньги в сравнении с другими видами ресурсов стимулируют ажиотажный спрос на кредиты, создают условия для злоупотребления в банковской сфере и разбалансирование экономики. Срок кредита — уровень процентной ставки пребывает в непосредственной зависимости от срока кредита: чем больше срок, тем выше процентная ставка.

Факторы процентной ставки

За пользование денежными средствами заемщик обязан уплачивать кредитору процент от непогашенной суммы кредита. Процент по кредиту также выполняет определенные функции в экономике страны: - обеспечивает эффективное перераспределение денежных средств — деньги могут взять только те заемщики, которые готовы заплатить проценты, на уровне рыночной ставки. Если предприятие работает неэффективно, то взять деньги и расплатиться по кредиту оно не сможет. Здесь же возникает эффект финансового рычага: считается, что использовать заемные средства выгодно, если рентабельность активов выше уровня процентной ставки по кредиту, и не выгодно — если ниже. Регулирование процентной ставки по кредитам важный инструмент денежно-кредитной политики государства. Как работает торговый бизнес? Всё предельно просто: покупаешь что-то дешевле, а затем продаёшь дороже.

Полезное видео:

Факторы, влияющие на уровень процентной ставки

Ниже вашему вниманию предлагается краткое описание каждого из этих факторов. Ожидаемая эффективность средств производства Первым фактором, влияющим на размер ожидаемых инвесторами ставок доходности, является эффективность средств производства productivity of capital goods. Как вы, вероятно, помните из первой главы, средствами производства являются вещи, которые используются для производства других вещей. В качестве типичных примеров средств производства можно привести шахты, дороги, каналы, дамбы, электростанции, заводы, машины и товарно-материальные запасы. Кроме этого физического материального аспекта капитала, в понятие "капитал" входят также патенты, контракты, формулы, признание марочных названий, а также структура производства, и сбыта, способствующие повышению производительности. Такие неосязаемые вещи нематериальный капитал часто являются результатом расходов на научно- исследовательские и опытно-конструкторские разработки НИОКР и рекламу.

Процентная ставка по кредиту, как она формируется и как ее снизить

О сайте Факторы, влияющие на уровень процентных ставок В главе Статистика процентных ставок изложены вопросы, связанные с формированием процентных ставок, приведена классификация и определены задачи их статистического изучения. Подробно рассмотрены методы статистического анализа динамики уровня процентных ставок. Предложены варианты статистического моделирования и прогнозирования процентных ставок, определены факторы, влияющие на уровень процентных ставок, описаны приемы статистического выявления взаимосвязи процентной ставки с другими экономическими показателями. Снижение покупательной способности денег за период кредитования приводит к уменьшению реального размера заемных средств , возвращаемых кредитору. Соответственно банки пытаются компенсировать снижение реальных доходов за счет увеличения процентных ставок по активным операциям. Однако учет лишь одного фактора, влияющего на уровень процентных ставок, не способствует установлению их на экономически обоснованном уровне.

Факторы определяющие временную структуру процентных ставок

Деньги, кредит, банки Мягкова Т. Макроэкономические факторы: 1. Соотношение спроса и предложения заемных средств, которое в условиях свободной экономики уравновешивается нормой процента. Если спрос на заемные средства падает, как это происходит в условиях экономического спада, а предложение ресурсов остается неизменным, процентные ставки снижаются. Обратная тенденция возникает, например, в случае снижения объемов кредитования экономики со стороны Банка России : предложение заемных средств сокращается, что при неизменном спросе вызывает рост уровня процентных ставок. Уровень развития денежных рынков и рынков ценных бумаг.

2.3. Риски депозитных вкладов

Процентная ставка по кредиту, как она формируется и как ее снизить Чем она ниже, тем выгоднее условия, по крайней мере так обещают банки. Чтобы не переплачивать важно понимать, как формируется процентная ставка по кредиту. Что на нее влияет и почему она не может быть ниже. Чем больше на момент обращения в банк клиент знает о его работе, тем проще ему выгодно сотрудничать с минимумом рисков для обеих сторон и избежать переплат. Что влияет на формирование переплаты по микрокредитам?

На величину процентной ставки влияют такие факторы: учетная ставка различают долгосрочные и краткосрочные ставки, рыночные ставки ( уровень.

При проведении денежно-кредитной экспансии величина свободных ресурсов увеличивается и они дешевеют, следовательно, процентная ставка падает. Экспансия — ускоряет рост денежной массы в целях наполнения денежного обращения платежными средствами, а так же создание дешевых кредитных ресурсов, которые способствуют увеличению темпов роста экономики. Денежно-кредитная рестрикция — денежная масса сокращается, кредитные ресурсы уменьшаются, следовательно, ссудный процент растет.

И давайте опять посмотрим по трем видам капитала: текущий капитал, резервный капитал и инвестиционный капитал. Наиболее широко, конечно, депозиты используются для управления текущим капиталом. И прежде всего это какие депозиты? Это, конечно, краткосрочные депозиты сроком до 1 года. То есть эти средства, которые человек накапливает, они в течение года с банковского депозита будут сняты и каким-то образом использованы. В меньшей степени используются долгосрочные депозиты, то есть депозиты от года и до трех. Такие депозиты целесообразно использовать — и это абсолютно обосновано — если человек планирует какую-то крупную покупку и ему нужно накопить какие-то денежные средства, в течение, там, скажем, полутора-двух лет, то такие долгосрочные депозиты, они вполне годятся, потому что там и ставки более высокие, и эти деньги инфляция не так сильно сжирает, не так сильно съедает это тоже возможно. Для текущего капитала весьма привлекательны депозиты с возможностью пополнения вклада. То есть, когда человек открывает, скажем, долгосрочный депозит мы с вами говорили о том, что по долгосрочным депозитам ставки выше , но можно открыть депозит сначала на какую-то не очень большую сумму на длительный срок, а затем постепенно, постепенно этот депозит пополнять и таким образом вложенные средства будут приносить более высокую доходность, чем деньги вносить по отдельности на какие-то короткие сроки.